بیت‌کوین در آستانه انقضای ۱۰.۹ میلیارد دلاری قراردادهای اختیار معامله در Deribit
امروز، ۳۰ اکتبر، حدود ۱۳۵ هزار قرارداد اختیار معامله بیت‌کوین به ارزش ۱۰.۹ میلیارد دلار در صرافی Deribit منقضی می‌شود. با توجه به حجم بالای این انقضا و همزمانی آن با پایان ماه، این احتمال وجود دارد که شاهد نوساناتی در بازار اسپات باشیم.
داده‌های منتشر شده توسط حساب کاربری Unfolded در شبکه اجتماعی X نشان می‌دهد که نسبت قراردادهای فروش به خرید (put/call ratio) ۰.۵۳ است، به این معنی که قراردادهای خرید تقریباً دو برابر قراردادهای فروش هستند.
در همین حال، «حداکثر درد» (max pain) که قیمتی است که در آن بیشترین خریداران اختیار معامله متضرر شده و فروشندگان سود می‌برند، در سطح ۷۸ هزار دلار قرار دارد که تقریباً با قیمت فعلی بازار اسپات مطابقت دارد.
بیت‌کوین در اوایل هفته جاری پس از تصمیم فدرال رزرو مبنی بر عدم تغییر نرخ بهره پس از افزایش ماه سپتامبر، تا ۸۱,۷۰۰ دلار نیز افزایش یافت، اما پس از آن به حدود ۸۰,۵۰۰ دلار سقوط کرد. در زمان نگارش این خبر، این ارز دیجیتال اصلی با قیمتی اندکی بالاتر از ۷۸ هزار دلار معامله می‌شد (طبق داده‌های CoinGecko)، پس از آنکه پیشتر به دلیل هک ۶.۳ میلیارد دلاری صرافی بایننس، تا سطح ۷۶ هزار دلار سقوط کرده بود. بیت‌کوین در ماه گذشته ۶ درصد کاهش یافته و حدود ۳۸ درصد از بالاترین رکورد خود یعنی بیش از ۱۲۶ هزار دلار فاصله دارد.
Unfolded در پستی نموداری را منتشر کرده که نشان می‌دهد بزرگترین موقعیت‌های خرید در قیمت‌های اعمال ۹۵ هزار دلار و ۱۰۰ هزار دلار قرار دارند که به مراتب بالاتر از قیمت فعلی بازار است، در حالی که موقعیت‌های فروش در سطوح پایین‌تر، عمدتاً بین ۷۰ هزار دلار و ۷۵ هزار دلار، متمرکز شده‌اند.
انقضای قراردادهای اتریوم و مجموع ارزش قراردادهای اختیار معامله
علاوه بر حجم عظیم قراردادهای اختیار معامله بیت‌کوین که امروز منقضی می‌شود، قراردادهای اتریوم به ارزش اسمی ۷۷۶ میلیون دلار نیز با «حداکثر درد» ۲,۵۰۰ دلار و نسبت فروش به خرید ۰.۷۷ منقضی خواهند شد. این امر مجموع ارزش اسمی قراردادهای اختیار معامله ارزهای دیجیتال منقضی شده را به ۱۱.۶۷ میلیارد دلار می‌رساند که رویدادی قابل توجه محسوب می‌شود.
دومین ارز دیجیتال بزرگ جهان از نظر ارزش بازار، با قیمتی نزدیک به ۲,۲۰۰ دلار معامله می‌شود که به مراتب پایین‌تر از سطح «حداکثر درد» است. طبق داده‌های CoinGecko، این قیمت نشان‌دهنده افت ۱۶ درصدی نسبت به ۳۰ روز گذشته و افت ۴۳ درصدی در طول یک سال است.
پیش‌بینی تحلیلگران برای بازارهای آتی
دنیس لیو، ناظر بازار، در اظهاراتی در مورد این رویداد گفت که او شاهد خرید بیشتر قراردادهای فروش نسبت به قراردادهای خرید برای انقضای بعدی در تاریخ ۶ نوامبر، که با هفته انتخابات میان‌دوره‌ای همزمان است، بوده است. وی افزود که هزینه پوشش ریسک نزولی بیشتر از شرط‌بندی‌های مشابه برای سود صعودی است، که نشان می‌دهد برخی معامله‌گران برای محافظت در برابر زیان، هزینه بیشتری می‌پردازند.
این تحلیلگر، محدوده معاملاتی مورد انتظار برای انقضای امروز را بین ۷۷,۶۰۰ دلار و ۸۲,۴۰۰ دلار و برای انقضای ۶ نوامبر را بین ۷۵,۲۰۰ دلار و ۸۵,۱۰۰ دلار پیش‌بینی کرد. وی همچنین به چشم‌انداز خوش‌بینانه‌تر در آینده اشاره کرد و گفت که برای ۲۷ نوامبر نسبت ۱.۷ قرارداد خرید به ازای هر قرارداد فروش و برای ۲۵ دسامبر نسبت ۱.۵ وجود دارد.
لیو نوشت: «من انتظار بسته شدن هفتگی زیر ۷۵ هزار دلار را ندارم. اگر شاهد افت میان‌دوره‌ای باشیم، این همان ریسک نزولی است که حاضرم آن را بپذیرم. اگر هیچ افت قابل توجهی رخ ندهد، شاید در ۷۸ هزار دلار متوقف شویم و به سمت بالا حرکت کنیم.»
